許多債券型基金的投資者都喜歡選擇固定配息的類別,尤其配息率愈高的基金愈受歡迎。這樣的觀念並非正確,選擇基金應該看投資績效,至於配息與否只是人生不同階段理財的選擇。

位處累積財富時期,就不應該領取現金配息,必須讓資金繼續投資,資產才會快速增值。等到退休以後,因為有現金需求,這時才領取現金配息。

選擇現金配息或累積(不配息),差別在單利或複利。單利就是每期將獲利提走,本金保持不動,而複利則是將獲利再投入下一期的本金繼續「工作」。

債券型基金因為持有債券,所以一定會有利息可領,而選擇領取現金配息,配息就不會再繼續投入,投資績效只會以單利成長;若是配息不領回,讓配息持續留在基金再投資,資產就會以複利成長。