受通膨陰影再現、美國債務上限、供應鏈失調等議題影響,近期美股盤勢呈現整理態勢,台股同樣受到影響,高檔震盪,預料目前影響台股最大變數,仍在終端電子產品庫存調整,靜待庫存調整結束,將有利台股再度振翅高飛;電子部分,鎖定成長趨勢明確族群,如IC載板、半導體設備、5G、電動車、Intel/AMD新平台、USB4,非電部分看好金融、及五倍券受惠內需族群。

大盤觀察重點:

1. 利多因素:

  • 全球疫情趨緩,供應鏈瓶頸有望逐漸打開
  • 台積電法說正向
  • 五倍券與週年慶推升內需買氣

2. 利空因素:

  • 通膨疑慮
  • 美國商品銷售與消費信心轉弱
  • 能耗雙控對廠商稼動率與成本的挑戰