三星DRAM、NAND都要漲！記憶體族群漲勢還沒停

在上週美光暫停DRAM報價並將全面調漲後，業界傳出，三星也通知客戶，將在第四季漲價，品項包含DRAM和NAND Flash的報價，這讓已經預期將全面漲價的記憶體市場增添柴火，外資法人認為，記憶體產業正經歷超級循環（Super Cycle) ，且到2027年達高峰循環。

隨著三星、美光都提升報價，市場認為有望進一步帶旺台廠，台股今天相關族群漲勢洶洶，群聯雖然因為近期漲幅高，被列入處置股，但依然難掩漲勢，開盤後一度衝上735元，漲幅約2%，南亞科方面被列為注意股，股價衝上82.6元，漲幅4.29％，華邦電上漲0.8元，漲幅超過2%。

法人指出，NAND產業經過多年減產後，如今因AI需求帶旺需求，觀察到北美CSP業者下的高密度NAND訂單超越今年整個eSSD市場規模，尤其在高密度QLC eSSD。

而在DRAM方面，DRAM過剩將在2026年下半年因庫存消化而趨於平衡，而NAND隨著AI eSSD需求明年倍增將轉向短缺。重申4Q DRAM ASP上漲9%的預估，重申DDR4在明年有 10–15%的供應缺口。